S&P500: Índice cerca de máximos mientras el mercado espera los datos del IPC, el evento de Apple y las negociaciones comerciales

Futuros del S&P 500 sin cambios mientras traders siguen las conversaciones comerciales entre EE. UU. y China y los datos de inflación

Los futuros de acciones estadounidenses se mantuvieron estables el lunes, con el S&P 500 cotizando cerca de un máximo de tres meses, mientras los inversores se preparan para una semana clave repleta de informes económicos y acontecimientos geopolíticos. Los tres índices principales cerraron su segunda semana consecutiva de ganancias, con el S&P 500 recuperando el nivel de 6.000 por primera vez desde febrero.

A pesar de que los datos económicos recientes han sido débiles, el sentimiento del mercado se muestra cautelosamente alcista. Chris Verrone de Strategas destacó que el desempeño superior de las acciones cíclicas frente a las defensivas sugiere que los traders confían en que la economía se mantiene en terreno sólido. “El mercado dice que ignoremos [los datos]. Las cíclicas alcanzan nuevos máximos… lo que indica que, en general, la economía está bien”, afirmó el viernes.

¿Moverán las negociaciones comerciales entre EE. UU. y China y la conferencia de Apple los mercados?

Los traders siguen de cerca la reunión entre funcionarios estadounidenses y chinos, programada para el lunes en Londres. Aunque los puntos específicos de la agenda no han sido revelados, cualquier desarrollo podría afectar a los sectores sensibles al comercio.

Mientras tanto, Apple da inicio hoy a su Conferencia Mundial de Desarrolladores 2025. Con la acción cayendo más de un 18% este año, los analistas están atentos a posibles actualizaciones de productos o estrategias que puedan mejorar el sentimiento del mercado.

¿Cómo influirán los datos de inflación en las expectativas de tipos?

El informe del IPC de esta semana, previsto para el miércoles, y el IPP del viernes serán analizados minuciosamente en busca de indicios de presiones de precios relacionadas con aranceles. Junto a estos, una nueva lectura del sentimiento del consumidor por parte de la Universidad de Michigan ofrecerá perspectivas sobre las expectativas de inflación. Estos datos podrían influir en las suposiciones sobre el camino de los tipos de interés de la Reserva Federal, ya que los mercados continúan valorando una reducción gradual.

¿Qué acciones se mueven tras los anuncios clave?

Robinhood sufrió una caída de más del 3% en el premercado tras no lograr ser incluido en la reciente reconfiguración del S&P 500, a pesar de recientes especulaciones. Las acciones habían subido un 13% la semana pasada en anticipación. Applovin también cayó un 4% tras quedar al margen.

Warner Bros. Discovery subió casi un 9% tras anunciar una división corporativa, separando sus divisiones de streaming y cable. Tesla cayó un 2% tras una rebaja de Baird, citando planes de robotaxi sobrevalorados y una incertidumbre política vinculada a Elon Musk. EchoStar se desplomó un 11% ante especulaciones de quiebra.

¿Qué deben esperar los traders esta semana?

La dirección del mercado depende de los datos de inflación y de titulares geopolíticos. Los traders deben seguir de cerca los comunicados del IPC y el IPP en busca de señales sobre el impacto en los tipos. Los desarrollos derivados de la reunión entre EE. UU. y China y de la conferencia de Apple podrían generar movimientos sectoriales. Con el S&P 500 cerca de niveles históricos, la confirmación a través de resultados empresariales, datos de sentimiento o declaraciones de la Reserva Federal podría determinar si el repunte se mantiene o se detiene.

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