IPC elevado y señales de la Fed desencadenan ventas
La plata al contado sube a primera hora del miércoles tras no confirmar la continuación bajista después de la fuerte caída de ayer. Factores técnicos alcistas pueden ser el catalizador de la fortaleza de hoy ante señales de endurecimiento de los bancos centrales y una inflación al consumidor más alta.
La caída del 3,57% del martes fue impulsada por datos de inflación al consumidor de EE. UU. que superaron las estimaciones previas. Los comentarios de responsables de política monetaria con sesgo restrictivo, que aumentaron la probabilidad de nuevas y mayores subidas de tipos, también podrían haber incentivado la liquidación de posiciones largas y nuevas ventas en corto.
Según la herramienta FedWatch de la CME, los traders de fondos federales han elevado las probabilidades de una subida de tipos de la Reserva Federal en diciembre al 100% desde el 84% antes de la publicación de los datos. También aumentaron las expectativas de una subida mayor, de medio punto porcentual.
Los catalizadores de estos movimientos fueron los datos del IPC de EE. UU., que subieron más de lo esperado en octubre, con el IPC general registrando un aumento del 0,4% (los traders esperaban 0,3%). El IPC subyacente también creció un 0,3% en octubre, por encima del 0,2% previsto.
La plata al contado comenzó a debilitarse antes de la publicación del informe del IPC. El funcionario de la Reserva Federal Christopher Waller dijo que si el IPC subyacente de octubre alcanzaba el 0,3%, consideraría una subida de tipos mayor en la reunión de diciembre. Eso supondría 50 puntos básicos.
Más tarde, la presidenta de la Fed de Filadelfia, Anna Paulson, afirmó que parece apropiado un endurecimiento gradual adicional, mientras que la vicepresidenta de Supervisión de la Fed, Michelle Bowman dijo que la inflación sigue siendo una preocupación.
La plata repunta pese a rendimientos más altos
El repunte de hoy en la plata al contado sorprende, ya que el aumento del rendimiento del bono a 10 años impulsa al dólar estadounidense. Ambos factores tienden a pesar sobre la demanda de plata denominada en dólares y que no genera rendimiento.
Los compradores de plata intentan formar una base contratendencia
La plata al contado sube levemente a primera hora del miércoles en un movimiento contratendencia. La tendencia principal es bajista según el gráfico de swing diario. Una rotura por encima de $54,63 cambiará la tendencia principal a alcista. Una rotura por debajo de $48,62 señalará la reanudación de la tendencia bajista.
Pronóstico de precio de Silver
Cada nuevo análisis de Silver a medida que se publica, la señal técnica de hoy y niveles clave, precio en vivo — en una sola página.
Ver todos los pronósticos de SilverLa tendencia menor también es bajista. Giró a la baja el martes cuando $51,19 no se mantuvo tras subir durante partes de dos días. Una rotura por encima de $53,73 cambiará la tendencia menor a alcista. Esto podría desplazar el impulso al alza. Si esto ocurre, $51,13 se convertirá en el nuevo suelo menor.
El rango a corto plazo es de $54,63 a $48,62. Su nivel del 50% es $51,62. El rango menor es de $48,62 a $53,73. Su 50% es $51,17.
El rango intermedio va de $62,09 a $48,62. Su zona de retroceso del 50% al 61,8% ofrece resistencia potencial entre $55,36 y $56,94.
El rango a largo plazo va de $71,18 a $48,62. Su zona de retroceso del 50% al 61,8% también actúa como resistencia potencial, junto con la media móvil de 50 días en $59,25 y el 50% del máximo histórico en $60,835.
El patrón actual sugiere que compradores agresivos en contratendencia intentan formar un posible suelo secundario más alto entre $51,62 y $51,17. Si esta zona se mantiene como soporte, los compradores podrían intentar una rotura alcista por encima de $53,73 con objetivo en $55,36 a $56,94.
Si $51,13 falla, se formará un nuevo máximo principal en $53,73. Un mayor impulso bajista generado por la rotura bajista podría extender las pérdidas a corto plazo hasta el suelo principal en $48,62.
Análisis técnico semanal de la plata al contado (XAG/USD)
La plata al contado sube aproximadamente un 2% en la semana hasta la mañana del miércoles. El mercado cotiza cerca del extremo inferior de la zona de retroceso de máximo histórico. Este soporte del 61,8% está en $46,48. Un soporte adicional es el suelo semanal en $45,55. En el lado alcista, la resistencia principal es el nivel del 50% del máximo histórico en $60,835.
Mientras la plata al contado se mantenga dentro de la zona de retroceso de $46,48 a $60,835, el rango respalda un argumento de acumulación a largo plazo. Sin embargo, con las tasas de interés previstas al alza en el corto plazo y el mercado cotizando por debajo de la media móvil de 52 semanas, hace falta un catalizador importante para que los traders alcistas quiten ofertas y persigan al mercado al alza.
Qué vigilar
Plata al contado (XAG/USD)
La prueba exitosa de hoy del área de $51,62 a $51,17 respalda mi sesgo alcista. El movimiento es contratendencia y su éxito depende de que los compradores rompan al alza el máximo menor en $53,73 para sostener el repunte y superen los $54,63 para cambiar la tendencia principal a alcista. Si el mínimo del martes en $51,13 falla como soporte, mi sesgo podría volver a girar a la baja.
El patrón actual del gráfico recuerda la configuración alcista de mediados de julio que comenzó en $54,78. En este momento, el mercado intenta establecer el suelo secundario más alto, que es lo más importante. Esto supone que muchos de los vendedores en corto cerraron sus posiciones entre $48,62 y $53,73.
La plata al contado está en una tendencia bajista en el gráfico semanal, pero podríamos ver cierta acumulación en la zona de retroceso a largo plazo de $60,835 a $46,48. Sin embargo, sin un catalizador alcista importante, no anticipo una rotura alcista. El potencial de rendimientos al alza podría limitar un repunte, pero la acumulación probablemente continúe mientras el nivel de retroceso del 61,8% se mantenga en $46,48. Si falla, los precios podrían caer con fuerza.
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