El oro supera los $2,800 ante la incertidumbre económica – El dólar estadounidense reacciona a las amenazas de aranceles

Los mercados financieros reaccionaron fuertemente al anuncio de aranceles del presidente Trump sobre Canadá y México, creando incertidumbre en el comercio global. Los inversores buscaron activos refugio, lo que llevó a un fuerte repunte en los precios del oro (XAU), que se dispararon a niveles récord de $2,817 por onza el viernes. Las tensiones comerciales suelen debilitar la confianza económica, lo que lleva a los inversores a protegerse contra los riesgos cambiarios y la inflación con oro. A medida que los aranceles aumentan los costos empresariales, las preocupaciones sobre un crecimiento económico más lento refuerzan aún más el atractivo del oro como reserva de valor. El índice del dólar estadounidense (DXY) también experimenta volatilidad debido a la incertidumbre comercial, lo que indirectamente impulsa una mayor demanda de oro.

A pesar del aumento en los precios del oro, la inflación se mantiene controlada. La inflación del PCE subyacente se mantiene estable en 2.8%, apenas por encima del objetivo del 2.0% de la Fed, como se muestra en el gráfico a continuación. El índice de media recortada y el índice general también indican tendencias inflacionarias estables, reduciendo la urgencia de cambios agresivos en la política monetaria.

Por otro lado, una fuerte caída en las ventas de camiones pesados señala una posible debilidad económica, reforzando los temores de recesión. El gráfico a continuación muestra que las ventas de camiones pesados han disminuido a niveles equivalentes a los observados durante la recesión de 2020. Si la economía se desacelera, la Reserva Federal podría reconsiderar sus políticas de tasas, potencialmente reduciendo las tasas de interés para estimular el crecimiento. Tasas más bajas disminuirían el costo de oportunidad de mantener oro, mejorando aún más la perspectiva a largo plazo del oro a medida que los inversores buscan protección contra la inestabilidad financiera.

La plata (XAG) se prepara para su próximo fuerte movimiento al alza a pesar de que el oro ha alcanzado niveles récord. El PMI manufacturero del ISM, las ofertas de empleo JOLTS, el PMI de servicios del ISM y el informe NFP determinarán la próxima dirección del mercado.

Análisis Técnico del Oro (XAU)

Gráfico Diario del Oro – Ruptura Alcista por encima de $2,800

El gráfico diario del oro muestra que el precio ha superado el nivel récord de $2795 y cerró la semana con su cierre semanal más alto. Esta ruptura fue un factor clave en el repunte del oro hacia los $3,000.

Sin embargo, la reacción del precio del viernes se tornó negativa en las últimas horas, formando una sombra pronunciada en la vela diaria. Esta corrección de precios fue impulsada por la incertidumbre continua en los mercados financieros, lo que llevó a un retroceso temporal. La sombra en la vela diaria sugiere un riesgo potencial de una corrección adicional antes del próximo fuerte repunte, ya que el precio ha alcanzado niveles de sobrecompra según el RSI. A pesar de esto, la tendencia general sigue siendo alcista; cualquier corrección se considera una oportunidad de compra.

Gráfico de 4 Horas del Oro – Canal Ascendente

El gráfico de 4 horas del oro muestra que el precio está operando dentro de un canal ascendente y mantiene un impulso positivo. El precio ha alcanzado resistencia en $2815, que se alinea con la resistencia del canal ascendente, y ha comenzado a corregir a la baja. Una corrección desde este nivel presenta una oportunidad de compra para apuntar a nuevos niveles récord.

Análisis Técnico de la Plata (XAG)

Gráfico Diario de la Plata – Desarrollo Positivo del Precio

El gráfico diario de la plata muestra que el precio ha formado una vela semanal fuerte y se acerca al área de resistencia de $32.50. Este nivel está marcado como una resistencia clave, y una ruptura por encima de él iniciará un impulso alcista hacia $35. La SMA de 50 días se mantiene por encima de la SMA de 200 días, y el RSI se mantiene por encima del nivel medio, indicando una acción de precio positiva.

Gráfico de 4 Horas de la Plata – Ruptura de la Zona de Consolidación

El gráfico de 4 horas de la plata muestra que el precio está formando un patrón de doble suelo alrededor de $28.80 y ha roto por encima de la zona naranja. Una corrección de precio hacia la zona naranja, entre $30.90 y $30, puede iniciar un fuerte rebote en los precios de la plata hacia $35.

Análisis Técnico del Índice del Dólar Estadounidense (DXY)

Gráfico Diario del Dólar Estadounidense – Reversión desde Nivel Clave

El gráfico diario del Índice del Dólar Estadounidense muestra que ha encontrado soporte en 107 y ha formado una acción de precio positiva. Las velas de reversión clave alrededor de este nivel de soporte indican un impulso alcista.

Una ruptura por encima de 110 confirmaría un impulso alcista continuo. Además, la SMA de 50 días se mantiene por encima de la SMA de 200 días, y ambas medias móviles están en ascenso, lo que indica un fuerte impulso alcista en el Índice del Dólar Estadounidense.

Gráfico de 4 Horas del Dólar Estadounidense – Hombro Cabeza Invertido

El gráfico de 4 horas del Índice del Dólar Estadounidense muestra la formación de un patrón de cuña ensanchada ascendente. El índice rompió por debajo de la cuña ensanchada pero se revirtió dentro del patrón ensanchado, indicando una acción de precio positiva.

La reversión desde el nivel de soporte de 107 ha formado un patrón de hombro cabeza invertido, confirmando aún más el impulso alcista y la acción de precio positiva.