S&P 500: el soporte se mantiene, la volatilidad cede y las acciones suben mientras el petróleo retrocede

Mercados mixtos mientras la volatilidad toma un respiro y domina la guerra con Irán

Los principales contratos de futuros de índices bursátiles estadounidenses registran un comportamiento mixto a positivo en la preapertura del miércoles, mientras la volatilidad toma un respiro tras cotizar en niveles elevados en las dos sesiones anteriores. Los traders también están evaluando los datos clave de empleo de ADP y pendientes de nuevos desarrollos en la guerra con Irán.

Mercado impulsado por titulares con la política de la Fed en la mira

Actualmente, estamos en un mercado impulsado por los titulares, con los inversores centrados principalmente en noticias que podrían afectar a la economía estadounidense y a las futuras decisiones de política monetaria de la Fed. Uno de los principales asuntos que preocupan a los inversores es la falta de pruebas de que la confrontación entre Estados Unidos e Irán vaya a ser un episodio de corto plazo. En este momento no observo señales de desescalada y, en ocasiones, incluso veo que la situación se intensifica. Si el conflicto se extiende a otros países árabes, el mercado petrolero podría verse comprometido durante mucho tiempo, aumentando los temores inflacionarios, lo que no sería bueno para quienes apuestan por una reducción de tipos por parte de la Fed, como los inversores bursátiles.

Vigile los rendimientos del Tesoro y la herramienta FedWatch para ver la dirección

Siga monitorizando los rendimientos del Tesoro porque van a enviar señales sobre lo que realmente piensa la comunidad financiera que será el siguiente movimiento de la Fed. Además, consulte la herramienta FedWatch de la CME, que ahora se inclina a favor de que la Fed mantenga los tipos estables en junio. También han aumentado las probabilidades de una subida de tipos, pero aún está lejos de ser seguro. Creo que estas son las incógnitas conocidas que el mercado no anticipaba y que son las principales fuentes de la volatilidad.

Las acciones reflejan al crudo — vigile el estrecho de Ormuz

Otra cosa que he notado es que el mercado bursátil estadounidense está reflejando el movimiento del petróleo crudo. El crudo se debilita hoy después de que el secretario del Tesoro, Scott Bessent, se comprometiera a apoyar a los buques petroleros que navegan por el estrecho de Ormuz. La noticia se interpreta como favorable para los precios de las acciones.

Soporte clave en 6.813,00 a 6.758,75 — la media móvil de 50 días, la última barrera

Técnicamente, los futuros E-mini S&P 500 de marzo suben levemente tras revertir la debilidad anterior. Aunque cotizó tan bajo como 6.718,75 el martes, considero que el soporte clave es la zona de retroceso a tres meses en 6.813,00 a 6.758,75. Si esta área aguanta hoy, podría generar el impulso alcista necesario para subir hacia la zona de retroceso a corto plazo en 6.881,00 a 6.919,25. Este es el último posible obstáculo antes de la media móvil de 50 días en 6.934,00.

Petróleo a la baja, acciones al alza — tres objetivos para la semana

La acción del precio de hoy nos indica qué es realmente lo más importante para el mercado bursátil: el precio del petróleo. Esencialmente, estamos en una situación de petróleo a la baja y mercado bursátil al alza. Si la Casa Blanca amplía sus planes para proteger los envíos de petróleo en la región, es probable que las acciones se muevan al alza.

Los inversores bursátiles tienen tres objetivos principales esta semana: establecer soporte; girar al alza en la semana recuperando el cierre del viernes en 6.888,25; y superar la media móvil de 50 días en 6.933,91.

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