Oro (XAUUSD) y previsión de la plata: IPC en foco mientras el alto el fuego se mantiene — ¿Oro con soporte en $4.100, plata cerca de $63,50?

El oro y la plata se mantienen firmes a la espera del informe del IPC

El foco de los inversores está actualmente en los metales preciosos, ya que la tensión en el mercado aumenta ante la publicación del IPC de mayo por parte de la Oficina de Estadísticas Laborales de EE. UU. (BLS) prevista para la mañana del martes. El consenso prevé que la inflación del IPC general en mayo sea de alrededor del 0,5% mensual, elevando la tasa interanual a cerca del 4,2% desde el 3,8% de abril.

Este aumento provendrá en gran parte del alza de los precios de la energía, en medio de las repercusiones continuas del conflicto con Irán y del precio actual del crudo. En cuanto al IPC subyacente, la subida prevista es de alrededor del 0,3% mensual, lo que indicaría presiones inflacionistas persistentes y reduciría las probabilidades de un cambio en la política monetaria de la Reserva Federal a corto plazo.

La publicación del IPC de mayo no es solo un dato para el oro y la plata: es una prueba para ver si los mercados de lingotes podrán soportar un entorno inflacionario en el que las subidas de tipos siguen sobre la mesa.

Además, pone a prueba la fortaleza de las compras de oro por parte de los bancos centrales, así como los factores estructurales que impulsan al oro y a la plata, que incluyen los déficits fiscales, los límites al crecimiento de la oferta minera y la demanda del sector industrial, especialmente en el caso de la plata.

Oro spot $4.176: continúa la rotura bajista del canal diario

El oro spot cotiza actualmente en $4.176 en el gráfico diario (1D). Fuertes velas rojas de continuación perforaron la zona de soporte azul y la media móvil roja de 50 periodos (50MA) en $4.358, formando potentes velas envolventes bajistas con mechas inferiores muy largas. Se confirmó un nuevo mínimo desde el máximo en $4.595, lo que indica una distribución decisiva tras fallar ante la resistencia de la directriz superior.

El precio se dirige ahora hacia una zona de extensión de Fibonacci en $4.103-$3.883, con el RSI por debajo de 40, lo que muestra que el impulso continúa a la baja. En el perfil de volumen se observa una fuerte área de oferta en el nivel $4.450-$4.595, junto con una directriz descendente blanca desde los máximos de febrero que frena cualquier intento serio de alza.

En términos generales, considero que el precio es actualmente muy bajista por debajo de $4.358 y se encuentra dentro de un canal bajista extendido desde el máximo en $5.400, con la formación de máximos y mínimos decrecientes y los vendedores completamente en control.

Idea de operación: Corto en $4.176 hacia $4.103, stop en $4.250

La plata spot se desploma a $64,17 — rechazo de la MA roja en 4h

La plata spot cotiza en $64,17 en el gráfico de 4 horas (4h). Fuertes velas rojas rechazaron la media móvil roja de 50 periodos (50MA) en $72,90 y además perforaron la directriz inferior azul. Esto ha generado una vela de continuación bajista contundente con nuevos mínimos y una vela de distribución pronunciada originada desde el nivel de $70, visible en el 4h. El RSI también cayó con fuerza por debajo del área de 40, lo que confirma el desplazamiento del impulso hacia la baja.

En el perfil de volumen a la derecha se muestra que $69-$72 fue una zona de valor justo fallida, una fuerte área de oferta donde los vendedores pudieron superar fácilmente a los compradores para formar la vela de distribución. Es probable que el precio continúe a la baja hacia una zona de confluencia de Fibonacci en $63,39-$61,08.

La estructura es claramente muy bajista ahora por debajo de $72,90 y el precio sigue cayendo dentro del canal descendente más amplio desde los recientes máximos. Los mínimos crecientes fracasaron por completo, mostrando una presión agresiva de los vendedores y un interés comprador mínimo en los rebotes.

Idea de operación: Corto en $64,17 hacia $63,39, stop en $65,50.